The Impact of Determinants of Sharia oversight Governance on the Independence of Board Committees
(An applied study on Islamic banks operating in Jordan)
Keywords:
Sharia oversight, determinants of Sharia oversight governance, independence of board committees, Islamic banks operating in Jordan
Abstract
The study aimed to identify the impact of the determinants of Sharia oversight governance, represented by (membership conditions, commitment, independence, and Sharia decisions) on the independence of board committees (independence of the audit committee, independence of the risk management committee, independence of the credit facilities committee, independence of the nominations and remuneration committee) in banks. Islamic banks operating in Jordan, and to achieve the objectives of the study, the descriptive analytical approach was used, where the study population consisted of Islamic banks operating in Jordan, and the study sample consisted of the Sharia Supervisory Board, the Sharia Supervision and Sharia Compliance Department, and the Board of Directors committees in each bank, which are (the Audit Committee, The Risk Management Committee, the Credit Facilities Committee, and the Nominations and Rewards Committee). Questionnaires were distributed to the study sample, which numbered (200), and (179) questionnaires were retrieved, all of which were valid for statistical analysis. SPSS software was used to analyze the data, and it was the most important. The results that were reached were that there was a statistically significant effect of the determinants of Sharia oversight governance, represented by (membership conditions, commitment, independence, and Sharia decisions) on the independence of the Board of Directors committees (independence of the audit committee, independence of the risk management committee, independence of the credit facilities committee, and independence of the nominations committee). and rewards) in Islamic banks operating in Jordan. The study recommended the need to increase disclosures about enhancing transparency related to Sharia decisions, including publishing detailed annual reports on the activities of the Sharia Supervisory Board.
References
1. ابن القيم، محمد بن ابي بكر بن ايوب ين سعد (1432هـ). مفتاح دار السعادة. ط1، ج2، دار الكتب العلمية، بيروت، لبنان.
2. ابن تيمية، تقي الدين ابو العباس أحمد. (1987). الفتاوى الكبرى. ط1، ج3، دار الكتب العلمية، بيروت، لبنان.
3. ابو فارة، حنين ابراهيم حسني. (2022). تأثير خصائص مجلس الإدارة على توزيعات الأرباح - الرافعة المالية كمتغير معدل. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة جرش، جرش، الاردن.
4. أحمين، محمد. (2009). معايير حوكمة الرقابة الشرعية. مؤتمر الرقابة الشرعية الرابع عشر، الفترة 22-23 أذار، المنامة، البحرين.
5. الاسداوي، مصطفى السيد مصطفى علي. (2021). أثر خصائص مجلس الإدارة وهيكل الملكية على التجنب الضريبي: دراسة اختبارية في البيئة المصرية. المجلة العلمية للدراسات المحاسبية، جامعة قناة السويس، المجلد (3)، العدد 2، ص76-125.
6. البحراوي، إيمان محمد أحمد محمود. (2021). تحليل العلاقة بين خصائص الإدارة وممارسات إدارة الأرباح من خلال الأنشطة الحقيقية: دراسة تطبيقية على سوق الأوراق المالية المصري. المجلة العلمية للدراسات التجارية والبيئية، جامعة قناة السويس، المجلد 12، العدد (1)، ص183-207.
7. البدارين، عبدالله محمد وعماد، رفق خالد بركات. (2019). استقلال الرقابة الشرعية على المصارف الإسلامية الأردنية، الواقع والمأمول. المجلة الأردنية في الدراسات الإسلامية، مجلد 15، العدد (1).
8. بكر، محمد داود. (2001). معايير الضبط للمؤسسات المالية الإسلامية. المؤتمر الأول للهيئات الشرعية للمؤسسات المالية الإسلامية، يومي 9-10/اكتوبر.
9. البنك المركزي الأردني (2020). البنك المركزي الاردني (2000). تعليمات حوكمة الشركات المساهمة المدرجة لسنة 2000
10. الجمهور، مساعد. (2021). التأصيل الشرعي لمبادئ حوكمة الرقابة الشرعية في المصارف الإسلامية. مجلة الفرائد في البحوث الإسلامية والعربية، كلية الدراسات الإسلامية والعربية للبنين بالقاهرة، جامعة الأزهر، المجلد 2، العدد (40)، ص1047-1094.
11. الحسين، وليد بن علي. (2010). اعتبار مآلات الأفعال وأثرها الفقهي. ط1، دار التدمرية للنشر، الرياض، السعودية.
12. الرشيدي، ثامر. (2020). مدى التزام البنوك الإسلامية الكويتية بتعليمات حوكمة الرقابة الشرعية عند منح الإئتمان للمشروعات الصغيرة. مجلة القلم، عدد (20).
13. الزيادات، عماد. (2011). استقلالية هيئات الرقابة الشرعية وإلزامية فتاواها وقراراتها في المؤسسات المالية الإسلامية، نموذج تطبيقية تشريعية وعمليات في المملكة الأردنية الهاشمية. مجلة جامعة نجاح للأبحاث العلوم الإنسانية، المجلد 25.
14. الشاطبي، ابي اسحاق ابراهيم بن موسى بن محمد اللخمي. (2001). الموافقات. تحقيق: مشهور بن حسين آل سلمان، ط1، ج5، دار ابن عفان، القاهرة، مصر.
15. الصلاحين، عبدالمجيد. (د.ت). هيئات الفتاوى والرقابة الشرعية ودورها في المصارف الإسلامية. مؤتمر المؤسسات المالية الإسلامية، المؤتمر العلمي الرابع، دبي، الإمارات.
16. العازمي، وليد وحسن، عبد المجيد وشرف الدين، أشرف. (2020). أثر معايير الحوكمة الشرعية في تعزيز الإفصاح والشفافية في المصارف الإسلامية الكويتية. مجلة الدولية للتراث في الثروة والتمويل الإسلامي، معهد المصرفية والمالية الإسلامية، الجامعة الإسلامية، ماليزيا، مجلد 1، عدد (2).
17. العاني، قتيبة عبدالرحمن. (2015). دور الهيئات الرقابية في خصوصية حوكمة المؤسسات المالية الإسلامية. دائرة الشؤون الاسلامية والعمل الخيري، منتدى فقه الإقتصاد الإسلامي، دبي، الإمارات.
18. عبدالله، علي أحمد. (2000). تفعيل آليات الرقابة على العمل المصرفي. ندوة البركة التاسعة عشر للإقتصاد الإسلامي، ديسمبر، مكة المكرمة، السعودية.
19. العليات، أحمد عبدالعفو. (2006). الفقه والتشريع. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة النجاح الوطنية، نابلس، فلسطين.
20. عمار، أحمد. (2020). دور (لجان) مجلس الإدارة كأحد آليات الحوكمة في الحد من الفساد المالي والإداري: دراسة تطبيقية على المصارف التجارية الليبية. مجلة الدراسات الاقتصادية، كلية الاقتصاد، جامعة سرت، مجلد 3، عدد (4).
21. الفروخ، خالد علي هطبول. (2017). دور المجامع الفقهية ومجالس الإفتاء في ضبط الفتوى. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة العلوم الإسلامية العالمية، عمان، الأردن.
22. كريشان، منال. (2016). أثر استقلالية لجان مجلس الإدارة على المخاطر الائتمانية في البنوك الإسلامية الأردنية للفترة (2008-2014). (أطروحة دكتوراة غير منشورة)، جامعة العلوم الإسلامية العالمية، عمان، الأردن.
23. لقاضي، هشام. (2018). معايير حكامة هيئة الرقابة الشرعية. مجلة البلاغ الحضاري، العدد(4)، ص 177-179.
24. لمسلف، عبلة وحمني، حوية وطوبال، ابتسام. (2022). التأصيل الشرعي لمبادئ حوكمة الرقابة الشرعية في المصارف الإسلامية. مجلة الفرائد في البحوث الإسلامية والعربية، المجلد 2، العدد (40)، ص1047-1094.
25. محمد، فادي. (2004). المصارف الإسلامية، منشورات الحبلى الحقوقية. ط1، بيروت، لبنان، ص 187-188.
26. معمر، حمدي وصليحة، فلاق. (2021). متطلبات حوكمة الرقابة الشرعية في المؤسسات المالية الإسلامية. مجلة دراسات في المالية الإسلامية والتنمية، مجلد 2، عدد (4).
27. معمر، حمدي وصليحة، فلاق. (2021). متطلبات حوكمة الرقابة الشرعية في المؤسسات المالية الإسلامية، مجلة دراسات في المالية الإسلامية والتنمية، مجلد 2، عدد (4).
28. الهاشل، محمد يوسف. (2013). فعاليات المؤتمر الخامس للمؤسسات المالية الإسلامية. الكويت، ص 5-6.
29. هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية (2000). معايير المحاسبة والمراجعة والضوابط للمؤسسات المالية الإسلامية "الضوابط".
30. هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية (2002). المعايير الشرعية. المعيار رقم (29)، ملحق ج. المنامة، البحرين.
31. Al Qassaymeh, M., & Al-Barashdi, S. (2024). Role of Option of Sight (Khayar Al-Ro’ya) in Protecting the Buyer in International Sale Contract. International journal for scientific research.
32. Alam, K., & Miah, M. (2021). Independent and Effectiveness of Sharia Supervisory Board of Islamic Banks: Evidence from an Emerging Economy, Op.cite, p.173-191
33. Al-Gasaymeh, A., Qasaimeh, G., Alrawashdeh, N., Alsmadi, A., & Alzoubi, H. (2023). The Impact of Cobit 5 On the Effectiveness of Applying Governance Tools in Jordanian Commercial Banks. Calitatea, 24(194), 377-384.
34. Al-Own, B., Saidat, Z., Kasem, J., & Qasaimeh, G. (2023, March). Impact of Digital Payment Systems and Blockchain on Economic Growth. In 2023 International Conference on Business Analytics for Technology and Security (ICBATS) (pp. 1-5). IEEE.
35. Al-Qassaymeh, M. (2020). Delivery of Electronic Products in Electronic Sale Contracts Under Jordanian Law: An Overall Comment. Business Law Review, 41(6).
36. Al-Qassaymeh, M. Manner, Time and Place of Delivery of the Electronic Product in the Electronic Sale Contract: A Study under Omani Law.
37. International Auditing and Assurance Standers Board. (2015). Handbook of international quality control, auditing review other Assurance, and related services, pronouncement. international federation of accountants, New York, USA,
38. Lahmadi, A., & Lefaida, A. (2021).A Comparative Study of the North African Context: Algeria, Tunisia, and Morocco. Journal of Financial, Amounting and Managerial Studies, Vol. 8, No. (3), p. 830-848.
39. Lamia (2017). The Board of Directors: Scope and Limit of its Influence on the Governance of Algerian Public Economic Enterprises. (Unpublished Doctorat Thesis), University of Algiers, Algeria.
40. Musa, D. (2020). The Application of the Corporate Governance in Management of Islamic Banks. Culture and Development Journal, Vol. 20, No. (152), p.324-350
41. Nourredine, F. (2020).Committee of Audit and Its Role in Enhancing Corporate Governance in Algerian Business Environment. AFAQ Review of Research and Studies,Vol. 3, No.(1), p.8-24
42. Saidat, Z., Abdelrahim, H., Alkhodary, D., & Qasaimeh, G. (2023, March). Impact of open big data and insurrect on business digitalization. In 2023 International Conference on Business Analytics for Technology and Security (ICBATS) (pp. 1-5). IEEE.
43. Sasaki, T., & Yonezawa, Y. (2015). Corporate Governance and Shareholder Value. Journal of Securities Analysis, Vol. 3, No. (2). p 41.
44. The auditing practices board. (2006). Ethical standard for reporting accountants. p33-34.
2. ابن تيمية، تقي الدين ابو العباس أحمد. (1987). الفتاوى الكبرى. ط1، ج3، دار الكتب العلمية، بيروت، لبنان.
3. ابو فارة، حنين ابراهيم حسني. (2022). تأثير خصائص مجلس الإدارة على توزيعات الأرباح - الرافعة المالية كمتغير معدل. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة جرش، جرش، الاردن.
4. أحمين، محمد. (2009). معايير حوكمة الرقابة الشرعية. مؤتمر الرقابة الشرعية الرابع عشر، الفترة 22-23 أذار، المنامة، البحرين.
5. الاسداوي، مصطفى السيد مصطفى علي. (2021). أثر خصائص مجلس الإدارة وهيكل الملكية على التجنب الضريبي: دراسة اختبارية في البيئة المصرية. المجلة العلمية للدراسات المحاسبية، جامعة قناة السويس، المجلد (3)، العدد 2، ص76-125.
6. البحراوي، إيمان محمد أحمد محمود. (2021). تحليل العلاقة بين خصائص الإدارة وممارسات إدارة الأرباح من خلال الأنشطة الحقيقية: دراسة تطبيقية على سوق الأوراق المالية المصري. المجلة العلمية للدراسات التجارية والبيئية، جامعة قناة السويس، المجلد 12، العدد (1)، ص183-207.
7. البدارين، عبدالله محمد وعماد، رفق خالد بركات. (2019). استقلال الرقابة الشرعية على المصارف الإسلامية الأردنية، الواقع والمأمول. المجلة الأردنية في الدراسات الإسلامية، مجلد 15، العدد (1).
8. بكر، محمد داود. (2001). معايير الضبط للمؤسسات المالية الإسلامية. المؤتمر الأول للهيئات الشرعية للمؤسسات المالية الإسلامية، يومي 9-10/اكتوبر.
9. البنك المركزي الأردني (2020). البنك المركزي الاردني (2000). تعليمات حوكمة الشركات المساهمة المدرجة لسنة 2000
10. الجمهور، مساعد. (2021). التأصيل الشرعي لمبادئ حوكمة الرقابة الشرعية في المصارف الإسلامية. مجلة الفرائد في البحوث الإسلامية والعربية، كلية الدراسات الإسلامية والعربية للبنين بالقاهرة، جامعة الأزهر، المجلد 2، العدد (40)، ص1047-1094.
11. الحسين، وليد بن علي. (2010). اعتبار مآلات الأفعال وأثرها الفقهي. ط1، دار التدمرية للنشر، الرياض، السعودية.
12. الرشيدي، ثامر. (2020). مدى التزام البنوك الإسلامية الكويتية بتعليمات حوكمة الرقابة الشرعية عند منح الإئتمان للمشروعات الصغيرة. مجلة القلم، عدد (20).
13. الزيادات، عماد. (2011). استقلالية هيئات الرقابة الشرعية وإلزامية فتاواها وقراراتها في المؤسسات المالية الإسلامية، نموذج تطبيقية تشريعية وعمليات في المملكة الأردنية الهاشمية. مجلة جامعة نجاح للأبحاث العلوم الإنسانية، المجلد 25.
14. الشاطبي، ابي اسحاق ابراهيم بن موسى بن محمد اللخمي. (2001). الموافقات. تحقيق: مشهور بن حسين آل سلمان، ط1، ج5، دار ابن عفان، القاهرة، مصر.
15. الصلاحين، عبدالمجيد. (د.ت). هيئات الفتاوى والرقابة الشرعية ودورها في المصارف الإسلامية. مؤتمر المؤسسات المالية الإسلامية، المؤتمر العلمي الرابع، دبي، الإمارات.
16. العازمي، وليد وحسن، عبد المجيد وشرف الدين، أشرف. (2020). أثر معايير الحوكمة الشرعية في تعزيز الإفصاح والشفافية في المصارف الإسلامية الكويتية. مجلة الدولية للتراث في الثروة والتمويل الإسلامي، معهد المصرفية والمالية الإسلامية، الجامعة الإسلامية، ماليزيا، مجلد 1، عدد (2).
17. العاني، قتيبة عبدالرحمن. (2015). دور الهيئات الرقابية في خصوصية حوكمة المؤسسات المالية الإسلامية. دائرة الشؤون الاسلامية والعمل الخيري، منتدى فقه الإقتصاد الإسلامي، دبي، الإمارات.
18. عبدالله، علي أحمد. (2000). تفعيل آليات الرقابة على العمل المصرفي. ندوة البركة التاسعة عشر للإقتصاد الإسلامي، ديسمبر، مكة المكرمة، السعودية.
19. العليات، أحمد عبدالعفو. (2006). الفقه والتشريع. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة النجاح الوطنية، نابلس، فلسطين.
20. عمار، أحمد. (2020). دور (لجان) مجلس الإدارة كأحد آليات الحوكمة في الحد من الفساد المالي والإداري: دراسة تطبيقية على المصارف التجارية الليبية. مجلة الدراسات الاقتصادية، كلية الاقتصاد، جامعة سرت، مجلد 3، عدد (4).
21. الفروخ، خالد علي هطبول. (2017). دور المجامع الفقهية ومجالس الإفتاء في ضبط الفتوى. (رسالة ماجستير غير منشورة)، جامعة العلوم الإسلامية العالمية، عمان، الأردن.
22. كريشان، منال. (2016). أثر استقلالية لجان مجلس الإدارة على المخاطر الائتمانية في البنوك الإسلامية الأردنية للفترة (2008-2014). (أطروحة دكتوراة غير منشورة)، جامعة العلوم الإسلامية العالمية، عمان، الأردن.
23. لقاضي، هشام. (2018). معايير حكامة هيئة الرقابة الشرعية. مجلة البلاغ الحضاري، العدد(4)، ص 177-179.
24. لمسلف، عبلة وحمني، حوية وطوبال، ابتسام. (2022). التأصيل الشرعي لمبادئ حوكمة الرقابة الشرعية في المصارف الإسلامية. مجلة الفرائد في البحوث الإسلامية والعربية، المجلد 2، العدد (40)، ص1047-1094.
25. محمد، فادي. (2004). المصارف الإسلامية، منشورات الحبلى الحقوقية. ط1، بيروت، لبنان، ص 187-188.
26. معمر، حمدي وصليحة، فلاق. (2021). متطلبات حوكمة الرقابة الشرعية في المؤسسات المالية الإسلامية. مجلة دراسات في المالية الإسلامية والتنمية، مجلد 2، عدد (4).
27. معمر، حمدي وصليحة، فلاق. (2021). متطلبات حوكمة الرقابة الشرعية في المؤسسات المالية الإسلامية، مجلة دراسات في المالية الإسلامية والتنمية، مجلد 2، عدد (4).
28. الهاشل، محمد يوسف. (2013). فعاليات المؤتمر الخامس للمؤسسات المالية الإسلامية. الكويت، ص 5-6.
29. هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية (2000). معايير المحاسبة والمراجعة والضوابط للمؤسسات المالية الإسلامية "الضوابط".
30. هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية (2002). المعايير الشرعية. المعيار رقم (29)، ملحق ج. المنامة، البحرين.
31. Al Qassaymeh, M., & Al-Barashdi, S. (2024). Role of Option of Sight (Khayar Al-Ro’ya) in Protecting the Buyer in International Sale Contract. International journal for scientific research.
32. Alam, K., & Miah, M. (2021). Independent and Effectiveness of Sharia Supervisory Board of Islamic Banks: Evidence from an Emerging Economy, Op.cite, p.173-191
33. Al-Gasaymeh, A., Qasaimeh, G., Alrawashdeh, N., Alsmadi, A., & Alzoubi, H. (2023). The Impact of Cobit 5 On the Effectiveness of Applying Governance Tools in Jordanian Commercial Banks. Calitatea, 24(194), 377-384.
34. Al-Own, B., Saidat, Z., Kasem, J., & Qasaimeh, G. (2023, March). Impact of Digital Payment Systems and Blockchain on Economic Growth. In 2023 International Conference on Business Analytics for Technology and Security (ICBATS) (pp. 1-5). IEEE.
35. Al-Qassaymeh, M. (2020). Delivery of Electronic Products in Electronic Sale Contracts Under Jordanian Law: An Overall Comment. Business Law Review, 41(6).
36. Al-Qassaymeh, M. Manner, Time and Place of Delivery of the Electronic Product in the Electronic Sale Contract: A Study under Omani Law.
37. International Auditing and Assurance Standers Board. (2015). Handbook of international quality control, auditing review other Assurance, and related services, pronouncement. international federation of accountants, New York, USA,
38. Lahmadi, A., & Lefaida, A. (2021).A Comparative Study of the North African Context: Algeria, Tunisia, and Morocco. Journal of Financial, Amounting and Managerial Studies, Vol. 8, No. (3), p. 830-848.
39. Lamia (2017). The Board of Directors: Scope and Limit of its Influence on the Governance of Algerian Public Economic Enterprises. (Unpublished Doctorat Thesis), University of Algiers, Algeria.
40. Musa, D. (2020). The Application of the Corporate Governance in Management of Islamic Banks. Culture and Development Journal, Vol. 20, No. (152), p.324-350
41. Nourredine, F. (2020).Committee of Audit and Its Role in Enhancing Corporate Governance in Algerian Business Environment. AFAQ Review of Research and Studies,Vol. 3, No.(1), p.8-24
42. Saidat, Z., Abdelrahim, H., Alkhodary, D., & Qasaimeh, G. (2023, March). Impact of open big data and insurrect on business digitalization. In 2023 International Conference on Business Analytics for Technology and Security (ICBATS) (pp. 1-5). IEEE.
43. Sasaki, T., & Yonezawa, Y. (2015). Corporate Governance and Shareholder Value. Journal of Securities Analysis, Vol. 3, No. (2). p 41.
44. The auditing practices board. (2006). Ethical standard for reporting accountants. p33-34.
Published
2024-09-24
How to Cite
Mohamed Ahmed Sobhi “Ayal Awad”, & Prof. Dr. Yasser Abdul Karim Al-Hourani. (2024). The Impact of Determinants of Sharia oversight Governance on the Independence of Board Committees: (An applied study on Islamic banks operating in Jordan). Journal of Arts, Literature, Humanities and Social Sciences, (112), 1-17. https://doi.org/10.33193/JALHSS.112.2024.1225
Issue
Section
المقالات
